Визначення терміна DeFi App

Що таке DeFi-додатки (додатки децентралізованих фінансів)?

DeFi-додатки — це децентралізовані фінансові сервіси.

Вони працюють на блокчейн-мережах і використовують смартконтракти для автоматичного виконання процесів: торгівлі, кредитування, розподілу прибутку. Користувачам не потрібні банки чи ручні погодження; доступ до DeFi відкритий через гаманці або біржові платформи для обміну, інвестування та платежів. Основні категорії — децентралізовані біржі (DEX), кредитні протоколи, стейблкоїни, стейкінг і стратегії прибутковості. Більшість DeFi-додатків побудовані на Ethereum і різних Layer 2 мережах.

Чому важливо розуміти DeFi-додатки?

DeFi відкриває глобальні фінансові сервіси з низьким порогом входу.

Для користувачів без доступу до місцевих банків або з потребами у транскордонних операціях DeFi-додатки забезпечують миттєвий обмін і перекази. Кошти керуються смартконтрактами з прозорими правилами, що мінімізує людське втручання і витрати на посередників. Окрім торгівлі і платежів, DeFi надає прозору річну прибутковість та кредитування під заставу для управління активами, отримання кредитного плеча та хеджування.

DeFi — ключова інфраструктура Web3. Запуски токенів, голосування за управління та розподіл airdrop для нових проектів часто залежать від DeFi-ліквідних пулів і надання капіталу. Розуміння DeFi допомагає оцінити реальну активність і стійкість проекту.

Як працюють DeFi-додатки?

DeFi базується на смартконтрактах, які автоматично забезпечують виконання правил.

Смартконтракти — це програми, розгорнуті у блокчейні. Після запуску вони керують коштами і транзакціями згідно з заданими умовами, без людського погодження. Коли користувач ініціює транзакцію, його гаманець надсилає запит до контракту, який фіксує і виконує її після перевірки у мережі.

Децентралізовані біржі (DEX) часто використовують автоматизованих маркет-мейкерів (AMM). AMM — це “автоматизовані цінові механізми”: кожен ліквідний пул містить два токени, а ціна змінюється відповідно до їхнього співвідношення. Купівля одного токена зменшує його кількість у пулі, що змінює ціну. Користувачі, які вносять обидва токени, стають провайдерами ліквідності та отримують частку торгових комісій.

Кредитні протоколи використовують спільні ліквідні пули. Користувачі розміщують активи у пулі для отримання відсотків; позичальники надають заставу більшої вартості для доступу до кредиту. Якщо застава падає нижче порогового рівня, контракт автоматично запускає ліквідацію для захисту пулу.

Стейблкоїни допомагають мінімізувати цінову волатильність. Зазвичай вони забезпечені активами, такими як долари США, або підтримують цільову ціну 1:1 через надзабезпечені криптоактиви. Стейблкоїни роблять обмін, платежі і кредитування більш передбачуваними за вартістю.

Як зазвичай функціонують DeFi-додатки у криптовалюті?

DeFi охоплює основні сценарії: торгівлю, управління активами, кредитування, деривативи і транскордонні платежі.

Для обміну на DEX торгові пари AMM пропонують ціноутворення в реальному часі, що підходить для торгівлі малоліквідними токенами. Наприклад, обмін USDT на ETH здійснюється через гаманець і підтверджується у мережі за секунди або хвилини.

Кредитні платформи, такі як Aave чи Compound, дозволяють користувачам розміщувати основні активи для отримання відсотків і брати стейблкоїни під заставу — для хеджування чи забезпечення ліквідності. Правила ліквідації публічно відображаються у мережі; ризикові метрики (наприклад, співвідношення застави і фактор здоров’я) показані в інтерфейсі.

Для стратегій прибутковості і стейкінгу користувачі надають токени до ліквідних пулів для отримання комісій або участі у протокольних винагородах додатковими токенами. RWA (Real World Asset) продукти приносять прибутковість від позамережевих активів, таких як державні облігації, на блокчейн із відносно стабільною річною дохідністю.

Багато бірж пропонують продукти “earn”, пов’язані зі стратегіями у мережі. Наприклад, розділ управління капіталом Gate агрегує кошти користувачів і взаємодіє з кредитними чи стейкінг-смартконтрактами у мережі — забезпечуючи участь у один клік, гнучкі строки і прозорі ризикові розкриття, щоб новачки могли уникати складних DApp-операцій.

Як брати участь у DeFi-додатках?

Підготуйте кошти та точку входу, потім дотримуйтесь цих кроків:

Крок 1: Виберіть активи і мережу. Початківці можуть почати зі стейблкоїнів (наприклад, USDT) для мінімізації волатильності і обрати Ethereum чи основні Layer 2 мережі для нижчих комісій.

Крок 2: Отримайте кошти. Ви можете придбати USDT або ETH на Gate і завершити налаштування безпеки акаунта (двофакторна автентифікація, білий список для виведення).

Крок 3: Виберіть точку входу. Початківці можуть скористатися розділом “earn” Gate для доступу до продуктів у мережі; досвідчені користувачі можуть підключатися напряму через Web3-гаманець (наприклад, MetaMask) до цільових DeFi-додатків.

Крок 4: Почніть із невеликих сум і ознайомтесь з правилами. Перевірте джерела прибутковості, наявність додаткових винагород чи строки очікування на викуп; перегляньте ключові ризикові показники, такі як співвідношення застави і ціни ліквідації.

Крок 5: Комісії і швидкість. Layer 2 мережі зазвичай пропонують значно нижчі транзакційні витрати — це ідеально для частих операцій; при перенесенні активів між мережами звертайте увагу на комісії і час надходження.

Крок 6: Постійний моніторинг. Відстежуйте прибутковість щотижня або щомісяця, порівнюйте профілі ризику і винагороди між стратегіями; розгляньте диверсифікацію між кількома додатками для зниження ризику в одній точці.

Які останні тренди DeFi або ключові метрики?

Останній рік фокус — на TVL (Total Value Locked), торговому обсязі DEX, чистому випуску стейблкоїнів і комісіях Layer 2.

Станом на III квартал 2024 року публічні платформи (DefiLlama) повідомляють про TVL DeFi в межах $60 млрд – $80 млрд — це корисний орієнтир. У 2025 році TVL і кількість активних адрес провідних протоколів загалом відновилися завдяки запуску нових активів і зниженню комісій Layer 2; завжди перевіряйте актуальні дані платформ для деталей.

Торгові обсяги DEX коливалися від кількох мільярдів до понад $10 млрд щомісяця протягом 2024 року (цифри залежать від джерела). У 2025 році трендові сектори стимулюють активність у малоліквідних торгових парах; стимули для маркет-мейкінгу додатково підвищують еластичність обсягів.

Вартість і активність Layer 2 — критичні для участі користувачів. З кінця 2024 року основні Layer 2 пропонують комісії близько $0,01–$0,1 за транзакцію при денних обсягах у мільйонах — це робить малі і високочастотні стратегії більш доступними.

Метрики стейблкоїнів відображають схильність до ризику. Протягом 2024 року чистий випуск провідних стейблкоїнів загалом зростав у декілька місяців, підтримуючи розвиток сценаріїв обміну і кредитування; моніторинг змін у пропозиції USDT/USDC показує тенденції руху капіталу і ризикових переваг.

Регулярно перевіряйте DefiLlama, TheBlock, CoinGecko і форуми управління проектами для актуальних даних “за весь 2025 рік” або “за останні шість місяців” і анонсів оновлення протоколів — інтерпретуючи цифри разом із ключовими подіями.

Чим DeFi-додатки відрізняються від традиційних фінансових додатків?

Ключові відмінності — модель зберігання активів, доступність і прозорість.

DeFi-додатки використовують смартконтракти для управління коштами; користувачі самостійно зберігають активи або входять через біржові шлюзи з відкритим доступом. Традиційні фінансові додатки — це інституційне зберігання з перевіркою KYC/дотриманням вимог; доступ обмежений часовими поясами або регіоном.

За комісіями і швидкістю DeFi-розрахунки відбуваються 24/7 у мережі — транскордонні перекази здійснюються напряму, але можуть стикатися з перевантаженням мережі чи волатильністю цін; ставки і час транзакцій у традиційних фінансах залежать від місцевих банків і інфраструктури країни.

Щодо ризиків: DeFi піддається вразливостям коду і ринковим коливанням — рекомендовано диверсифікацію і тестування невеликими сумами; традиційні фінанси мають інституційні кредитні і політичні ризики. Розуміння цих відмінностей допомагає обрати правильні інструменти і розподілити кошти відповідно.

Ключові терміни

• Смартконтракт: програма, яка автоматично виконується у блокчейні — забезпечує транзакції або дії протоколу без посередників.
• Ліквідний пул: сукупність активів у DeFi, куди користувачі розміщують кошти для отримання доходу від торгових комісій і прав управління.
• Gas Fee: комісія за виконання транзакцій чи контрактів у блокчейн-мережах — використовується для стимулювання валідаторів.
• Стейкінг: блокування криптоактивів для отримання винагород або участі у валідації чи управлінні мережею.
• Flash Loan: інновація DeFi, що дозволяє брати позику без застави — але її потрібно повернути в межах однієї транзакції.
• Токен управління: токени, що надають власникам право голосу щодо параметрів протоколу і майбутнього розвитку проектів DeFi.

FAQ

У чому основна різниця між DeFi-додатками та Alipay чи банківськими додатками?

Головна різниця — децентралізація проти централізації. Традиційні фінансові додатки управляються банками або корпораціями, які контролюють ваші кошти; DeFi-додатки надають прямий контроль через приватні ключі — активи зберігаються у блокчейні, де жодна організація не може їх заморозити. Для роботи з DeFi потрібно підключити гаманець; транзакції прозорі, але ви несете всі ризики — служба підтримки не поверне кошти, втрачені через помилки.

Я купив криптовалюту на Gate — як почати користуватися DeFi-додатками?

Перший крок: налаштуйте гаманець самостійного зберігання (MetaMask), потім переведіть монети з Gate на адресу гаманця. Далі оберіть DeFi-додаток (кредитний протокол чи біржу), підключіть гаманець і дійте. Початківцям варто починати з невеликих сум, щоб навчитися процесу перед збільшенням обсягу.

Я чув, що DeFi-додатки ризиковані — які саме ризики слід знати?

Основні ризики — це вразливості смартконтрактів (зломи, крадіжки); шахрайство з боку команди проекту або “rug pull”; ринкові ризики (обвал цін токенів чи збитки від ліквідації). Помилки, наприклад, відправлення активів на неправильні адреси, незворотні. Інвестуйте лише те, що готові втратити; обирайте перевірені додатки з аудитом; уникайте обіцянок високих прибутків.

У чому різниця між “Liquidity Mining” та кредитуванням у DeFi-додатках?

Liquidity mining — це надання двох типів токенів до торгової пари, отримання комісій і винагород залежно від обсягу торгів; кредитування — це розміщення активів для отримання відсотків або позичання під відсоткову ставку. Liquidity mining має вищий ризик через цінові коливання, кредитування — більш стабільне, але менш прибуткове. Обидва варіанти потребують уважного ознайомлення перед участю.

Який тип DeFi-додатків найбезпечніший для початківців?

Почніть з кредитних платформ, таких як Aave чи Compound — вони проходили аудит, мають високу ліквідність і керований ризик. Великі біржі, такі як Gate, також пропонують перевірені DeFi-продукти з посиленим контролем ризиків. Завжди починайте з невеликих інвестицій, розумійте кожну дію і уникайте сліпого переслідування високих прибутків.

Джерела та додаткова інформація

• https://www.investopedia.com/decentralized-finance-defi-5113835
• https://www.fidelity.com/learning-center/trading-investing/crypto/decentralized-finance-defined
• https://fcnb.ca/en/guides/what-is-defi-and-how-does-it-work
• https://www.jerseyfinance.com/insights/defi-apps-what-are-they-and-how-is-decentralised-finance-charting-our-future/
• https://www.coursera.org/articles/what-is-defi
• https://www.trmlabs.com/glossary/decentralized-finance