دليل تشغيل توزيعات أرباح المنتج

اختيار وتعديل خيارات التوزيع

الخطوة 1: عند إنشاء منتج في صفحة [إنشاء المنتج]، يجب تحديد خيار التوزيع.

إذا تم اختيار توزيع الرموز، يقتصر خيار المستثمرين على توزيع الرموز فقط، وقد يتم لاحقًا تعديل المنتج إلى توزيع الرموز / إعادة استثمار التوزيعات.
إذا تم اختيار توزيع الرموز / إعادة استثمار التوزيعات، يمكن للمستثمرين اختيار أحد الخيارين، ولكن لا يمكن تعديل المنتج لاحقًا إلى توزيع الرموز فقط.

الخطوة 2: في صفحة [تفاصيل المنتج]، إذا كان خيار التوزيع للمنتج هو توزيع الرموز، فيمكن تعديله إلى توزيع الرموز / إعادة استثمار التوزيعات.

عملية بدء التوزيعات

الخطوة 1: تقديم طلب توزيع: في صفحة [تفاصيل المنتج]، قدّم طلب توزيع. يجب أن يستوفي تاريخ التوزيع الشروط التالية: مرور 90 يومًا على الأقل منذ تاريخ إنشاء المنتج أو تاريخ التوزيع السابق؛ أن يقع تاريخ التوزيع ضمن 3–7 أيام من تاريخ تقديم الطلب؛ أن يكون صافي قيمة الأصول الحالية (NAV) لكل وحدة أكبر من 1.01. بعد تقديم الطلب، سيتم إخطار المستخدم، وستُعرض معلومات التوزيع على صفحة المنتج.

الخطوة 2: تأكيد التوزيع: في تاريخ التوزيع، إذا كان أحدث صافي قيمة الأصول (NAV) لكل وحدة بعد خصم التوزيع ≥ 1، فسيتم تنفيذ التوزيع بنجاح. خلاف ذلك، لن يتم تنفيذ التوزيع، ولن يتم توزيع أي أرباح. يمكن الاطلاع على سجلات التوزيع في قسم سجل التوزيعات ضمن صفحة [تفاصيل المنتج].

الخطوة 3: معالجة توزيع الرموز: إذا تم تنفيذ التوزيع بنجاح، فبالنسبة للمستثمرين الذين اختاروا إعادة استثمار التوزيعات، سيتم إضافة التوزيع تلقائيًا إلى رأس المال الاستثماري. أما المستثمرون الذين اختاروا توزيع الرموز فقط، فيجب تحويل التوزيعات في الوقت المناسب، وسيستلم المستثمرون توزيعاتهم بعد اكتمال التحويل بنجاح. يمكن تنفيذ عملية التحويل من خلال الصفحة الرئيسية لنظام إدارة الأصول أو ضمن قسم المعلومات الأساسية في صفحة [تفاصيل المنتج] ذات الصلة.

عملية التقييم والتسوية بما في ذلك التوزيعات

ترتيب التنفيذ

حساب NAV لكل وحدة قبل التوزيع كما لو لم يكن هناك توزيع.
معالجة طلبات الاسترداد باستخدام NAV قبل التوزيع.
بناءً على الوحدات المتبقية بعد الاسترداد، يتم حساب مبلغ التوزيع ووحدات إعادة الاستثمار، وتحديد NAV لكل وحدة بعد التوزيع.
استخدام NAV بعد التوزيع لحساب وحدات الاشتراك لجميع طلبات الاشتراك.

مثال

الافتراضات: قبل التسوية، لدى المنتج 1,000 وحدة قائمة. خلال دورة التسوية هذه، تم تقديم اكتتاب بقيمة 150 USDT، تم استرداد 200 وحدة، كان NAV قبل التوزيع لكل وحدة = 1.5، وكان التوزيع لكل وحدة = 0.3. تسير عملية التنفيذ على النحو التالي:

NAV قبل التوزيع لكل وحدة = 1.5 (افتراض).
مبلغ الاسترداد = وحدات الاسترداد × NAV قبل التوزيع = 200 × 1.5 = 300 USDT. الوحدات المتبقية بعد الاسترداد = 1,000 – 200 = 800
NAV بعد التوزيع لكل وحدة = NAV قبل التوزيع – التوزيع لكل وحدة = 1.5 – 0.3 = 1.2

بافتراض أنه من بين الوحدات المتبقية (800)، 600 وحدة اختارت توزيع الرموز، 200 وحدة اختارت إعادة استثمار التوزيعات.
مبلغ توزيع الرموز = وحدات توزيع الرموز × التوزيع لكل وحدة = 600 × 0.3 = 180 USDT
مبلغ إعادة استثمار التوزيعات = وحدات إعادة استثمار التوزيعات × التوزيع لكل وحدة / NAV بعد التوزيع لكل وحدة= 200 × 0.3 / 1.2 = 50

وحدات الاكتتاب = مبلغ الاكتتاب / NAV بعد التوزيع لكل وحدة= 150 / 1.2 = 125
نتائج ما بعد التسوية:

صافي التغير في الوحدات = −200 + 50 + 125 = −25
إجمالي الوحدات بعد التسوية = 1,000 – 25 = 975
مبلغ توزيع الرموز = 180 USDT
صافي مبلغ الاكتتاب = 150 − 300 = −150 USDT
صافي قيمة الأصول المُعلَن (NAV) لكل وحدة = 1.2
تعليمات التحويل المُنشأة: مبلغ الاسترداد المستحق للدفع: 150 USDT؛ مبلغ توزيع الرموز المستحق للدفع: 180 USDT